2018年世界煤炭市場(chǎng)形勢(shì)展望

世界煤炭市場(chǎng)供應(yīng)可能更加趨緊。

2017年，世界區(qū)域煤炭市場(chǎng)分化加劇，歐美市場(chǎng)進(jìn)一步萎縮，東南亞、南亞煤炭需求迅速增長(zhǎng)。2018年可能延續(xù)這種走勢(shì)。

從煤炭消費(fèi)方面來看，2018年全球消費(fèi)量可能將繼續(xù)增長(zhǎng)。

一是世界經(jīng)濟(jì)發(fā)展前景向好。

國(guó)際貨幣基金組織認(rèn)為，全球經(jīng)濟(jì)進(jìn)入上行周期，預(yù)計(jì)2018年、2019年全球經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率都將達(dá)到3.9%，高于2017年的3.6%。

二是美歐煤炭消費(fèi)逐漸恢復(fù)增長(zhǎng)。

美國(guó)減稅、加息等政策促進(jìn)實(shí)體經(jīng)濟(jì)回歸發(fā)展，將使煤炭消費(fèi)保持穩(wěn)定甚至恢復(fù)增長(zhǎng)。西歐地區(qū)盡管英國(guó)、德國(guó)等國(guó)井工礦陸續(xù)減產(chǎn)關(guān)閉，但歐洲煤炭協(xié)會(huì)近期發(fā)布的煤炭市場(chǎng)報(bào)告顯示，2017年上半年，歐盟28國(guó)煤炭產(chǎn)量達(dá)2.3億噸，同比增長(zhǎng)了6.2%。其中，硬煤產(chǎn)量4100萬(wàn)噸，同比下降5.96%；褐煤產(chǎn)量1.9億噸，同比增長(zhǎng)9.2%。2017年上半年硬煤進(jìn)口8460萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)9.4%。

三是亞太地區(qū)成為煤炭消費(fèi)增長(zhǎng)新熱點(diǎn)。

東亞煤炭消費(fèi)市場(chǎng)穩(wěn)定，日本、韓國(guó)等國(guó)和中國(guó)臺(tái)灣地區(qū)將保持現(xiàn)有的煤炭進(jìn)口規(guī)模，韓國(guó)動(dòng)力煤進(jìn)口增幅還將以兩位數(shù)的速度增長(zhǎng)。東南亞、南亞地區(qū)煤炭需求快速增加，由于人口基數(shù)大，城鎮(zhèn)化、工業(yè)化步伐加快，正處于發(fā)展加速期，煤炭需求將大幅增加。

四是“一帶一路”倡議提出，促進(jìn)沿線國(guó)家經(jīng)濟(jì)加快發(fā)展。

2020年前后，“一帶一路”沿線國(guó)家燃煤電廠陸續(xù)密集投產(chǎn)，中國(guó)在沿線25個(gè)國(guó)家參與了240個(gè)煤電項(xiàng)目，總裝機(jī)容量達(dá)到2.51億千瓦。印尼、越南、柬埔寨、老撾、孟加拉國(guó)、巴基斯坦等國(guó)的燃煤電廠投入使用將拉動(dòng)該地區(qū)的動(dòng)力煤進(jìn)口大幅增長(zhǎng)。另外，越南、印度等國(guó)鋼鐵工業(yè)的快速發(fā)展，尤其是印度鋼鐵年產(chǎn)能計(jì)劃由目前的1億噸增長(zhǎng)到2030年的3億噸，加之印度本國(guó)煉焦煤資源相當(dāng)缺乏，很有可能通過大量增加煉焦煤進(jìn)口來滿足需要。印度也已著手在澳大利亞和南非布局，以期獲得需要的煉焦煤資源。

而從煤炭供應(yīng)方面來看，全球煤炭產(chǎn)能增長(zhǎng)明顯不足。

由于煤炭?jī)r(jià)格長(zhǎng)期處于低位，導(dǎo)致全球煤炭投入不足，使得短期內(nèi)缺少新增產(chǎn)能投產(chǎn)。澳大利亞、印尼等煤炭出口大國(guó)都存在類似的問題。

南非、加拿大等傳統(tǒng)煤炭出口國(guó)的產(chǎn)能基本穩(wěn)定，20多年來煤炭產(chǎn)量基本沒有多少改變。而且目前一些出口國(guó)在產(chǎn)煤礦已高負(fù)荷運(yùn)轉(zhuǎn)，產(chǎn)能利用率可能接近飽和。2017年俄羅斯、蒙古國(guó)、哥倫比亞等國(guó)煤炭產(chǎn)量和出口量都創(chuàng)出了歷史新高，現(xiàn)有產(chǎn)能再挖掘潛力將十分有限。

更應(yīng)注意的是，由于全球關(guān)注環(huán)境保護(hù)，雖然煤炭?jī)r(jià)格回升，但新開發(fā)項(xiàng)目投資仍然缺乏資金支持，且煤炭項(xiàng)目建設(shè)還受環(huán)保制約。如，2017年7月，澳大利亞新南威爾士州政府以肥沃農(nóng)田的黑土地不應(yīng)該采礦為由，收回當(dāng)時(shí)的神華集團(tuán)在當(dāng)?shù)匚痔伛R克勘探區(qū)一半面積的探礦權(quán)許可。

從供需兩方面的比較來看，全球煤炭市場(chǎng)資源供應(yīng)2017年已顯偏緊，2018年可能更加趨緊，煤炭?jī)r(jià)格將繼續(xù)高位運(yùn)行。最近在印度舉行的Coaltrans會(huì)議上，來寶資源公司分析認(rèn)為，與2017年相比，2018年全球動(dòng)力煤消費(fèi)需求將增加4800萬(wàn)噸，而可供應(yīng)資源量預(yù)計(jì)僅增長(zhǎng)3800萬(wàn)噸，市場(chǎng)將供不應(yīng)求。煉焦煤方面不確定因素更多，再加上由于產(chǎn)地和企業(yè)過于集中，市場(chǎng)供應(yīng)很可能比動(dòng)力煤更為偏緊。

我國(guó)煤炭進(jìn)口量將繼續(xù)增加

海關(guān)總署不久前公布的數(shù)據(jù)顯示，2017年我國(guó)進(jìn)口煤炭27090萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)6.1%；出口煤炭817萬(wàn)噸，同比下降7%；凈進(jìn)口26273萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)6.3%。

觀察近幾年來我國(guó)煤炭進(jìn)口的變化走勢(shì)，可以看出經(jīng)歷了一個(gè)由降轉(zhuǎn)升的“V”形變化。2013年我國(guó)煤炭進(jìn)口量一度達(dá)到3.27億噸，之后連續(xù)兩年下降，2014年下降到2.9億噸，2015年跌至2.04億噸，兩年時(shí)間減少過億噸。2016年，由于受市場(chǎng)調(diào)整反彈和去產(chǎn)能政策復(fù)合作用的影響，煤炭進(jìn)口出現(xiàn)較大幅度回升，全年進(jìn)口量2.55億噸，比上年增長(zhǎng)25.2%。2017年，盡管對(duì)煤炭進(jìn)口實(shí)行從嚴(yán)調(diào)控政策，但煤炭進(jìn)口仍繼續(xù)增長(zhǎng)，只是增幅回落為6.1%。

從進(jìn)口煤種來看，海關(guān)總署公布的2017年進(jìn)口目錄進(jìn)口煤炭五大類中，除無(wú)煙煤進(jìn)口量下降外，其余的煉焦煤、其他煤、其他煙煤和褐煤四個(gè)品種進(jìn)口量均有較大幅度的增長(zhǎng)。增幅最大的是煉焦煤，2017年進(jìn)口6935萬(wàn)噸，比上年增長(zhǎng)17.1%，主要來自澳大利亞和蒙古國(guó)；其次是褐煤，進(jìn)口8260萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)14.6%，主要來自印尼和菲律賓。

從進(jìn)口煤炭來源國(guó)來看，2017年進(jìn)口來源格局變化不大，仍主要來源于印尼、澳大利亞、蒙古國(guó)、俄羅斯，從四國(guó)進(jìn)口的數(shù)量占進(jìn)口總量的90%以上，此外還有菲律賓、加拿大、美國(guó)等國(guó)。2017年，我國(guó)從印尼進(jìn)口煤炭1.09億噸，比上年增長(zhǎng)5%，占到我國(guó)煤炭進(jìn)口總量的40%；從澳大利亞進(jìn)口8006萬(wàn)噸，占進(jìn)口總量的30%，比上年增長(zhǎng)13.5%。同比增長(zhǎng)幅度較大的是蒙古國(guó)和俄羅斯，分別增長(zhǎng)了28.8%和49%。要特別關(guān)注的是朝鮮煤的進(jìn)口，2016年我國(guó)從朝鮮進(jìn)口煤炭2250萬(wàn)噸，2017年為執(zhí)行聯(lián)合國(guó)安理會(huì)第2321號(hào)、第2371號(hào)決議，商務(wù)部、海關(guān)總署先后聯(lián)合發(fā)布公告，暫停及全面禁止從朝鮮進(jìn)口煤炭，結(jié)果全年從朝鮮進(jìn)口煤炭量只有483萬(wàn)噸，同比下降78.5%。

2018年，國(guó)內(nèi)煤炭市場(chǎng)還將延續(xù)供需平衡、供應(yīng)略顯偏緊的局面，煤炭消費(fèi)可能繼續(xù)小幅增加，煤炭產(chǎn)業(yè)將繼續(xù)推進(jìn)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，持續(xù)淘汰落后產(chǎn)能，同時(shí)也將按照穩(wěn)定煤炭供應(yīng)的需要，加快釋放煤炭先進(jìn)產(chǎn)能，因而煤炭產(chǎn)量也將繼續(xù)上升。在國(guó)內(nèi)煤炭持續(xù)較高價(jià)位運(yùn)行情況下，國(guó)家將會(huì)考慮進(jìn)一步發(fā)揮進(jìn)口煤炭的資源補(bǔ)充重要作用，煤炭進(jìn)口調(diào)控政策可能比往年寬松，通過進(jìn)口以彌補(bǔ)國(guó)內(nèi)資源的不足。海關(guān)總署公布的1月煤炭進(jìn)口數(shù)據(jù)也充分體現(xiàn)了新的一年煤炭進(jìn)口的變化趨勢(shì)。

從2018年國(guó)際市場(chǎng)資源供應(yīng)更加趨緊的情況來看，今年我國(guó)煤炭進(jìn)口也不太可能大幅增長(zhǎng)，澳大利亞、印尼、美國(guó)等國(guó)尚還有一定的出口增長(zhǎng)潛力，俄羅斯煤炭企業(yè)也作出了增產(chǎn)計(jì)劃，但總體來說新增的出口資源十分有限。

預(yù)計(jì)，理想狀態(tài)下我國(guó)全年煤炭進(jìn)口的同比增幅在10%左右，進(jìn)口總量或許會(huì)超過3億噸。（作者：中國(guó)煤炭經(jīng)濟(jì)研究會(huì)副會(huì)長(zhǎng)兼秘書長(zhǎng)梁敦仕）